借款費用是企業(yè)在生產經營過程中為籌集資金而發(fā)生的一項資金使用費，包括利息支出、匯兌損失、溢折價攤銷及手續(xù)費。房地產開發(fā)企業(yè)的借款費用，在計算企業(yè)所得稅和土地增值稅時，稅前扣除處理是不同的，主要表現在：
    一、企業(yè)所得稅和土地增值稅對項目貸款利息資本化的處理不同。《企業(yè)所得稅稅前扣除辦法》第三十五條規(guī)定，從事房地產開發(fā)業(yè)務的納稅人為開發(fā)房地產而借入資金所發(fā)生的借款費用，在房地產完工之前發(fā)生的，應計入有關房地產的開發(fā)成本。國家稅務總局《關于房地產開發(fā)業(yè)務征收企業(yè)所得稅問題的通知》（國稅發(fā)〔2006〕31號）作出了更為詳細的規(guī)定，開發(fā)企業(yè)為建造開發(fā)產品借入資金而發(fā)生的符合稅收規(guī)定的借款費用，屬于成本對象完工前發(fā)生的，應配比計入成本對象；屬于成本對象完工后發(fā)生的，可作為財務費用直接扣除?！锻恋卦鲋刀悤盒袟l例實施細則》第七條第三款規(guī)定，財務費用中的利息支出，凡能夠按轉讓房地產項目計算分攤，并提供金融機構證明的，允許據實扣除，但不能超過按商業(yè)銀行同類同期貸款利率計算的金額。房地產開發(fā)費用按取得土地使用權所支付的金額及房地產開發(fā)成本之和的5％以內予以扣除。凡不能提供金融機構證明的，利息不單獨扣除，管理費用、銷售費用、財務費用的扣除，按取得土地使用權所支付的金額及房地產開發(fā)成本的10％以內計算扣除。
    二、企業(yè)所得稅和土地增值稅對項目貸款罰息的處理不同。財政部、國家稅務總局《關于企業(yè)所得稅若干業(yè)務問題的通知》（國稅發(fā)〔1997〕191號）第二條規(guī)定，納稅人逾期歸還銀行貸款，銀行按規(guī)定加收的罰息，不屬于行政性罰款，允許在稅前扣除?！镀髽I(yè)所得稅稅前扣除辦法》（國稅發(fā)[2000]84號）第五十六條規(guī)定，納稅人按照經濟合同規(guī)定支付的違約金（包括銀行罰息）、罰款和訴訟費可以扣除。而國家稅務總局《關于土地增值稅一些具體問題規(guī)定的通知》（財稅字〔1995〕48號）第八條第二款規(guī)定，對于超過貸款期限的利息部分和加罰的利息不允許稅前扣除。