一、 持續(xù)督導(dǎo)
1、 持續(xù)督導(dǎo)期間的計(jì)算
持續(xù)督導(dǎo)期間的計(jì)算：首次公開發(fā)行持續(xù)督導(dǎo)期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后兩個完整會計(jì)年度，自證券上市之日起計(jì)算。
保薦人應(yīng)當(dāng)自持續(xù)督導(dǎo)工作結(jié)束后10個工作日內(nèi)向證監(jiān)會、證券交易所報送“保薦總結(jié)報告書”。
2、 持續(xù)督導(dǎo)內(nèi)容：書163頁。
3、 保薦人的權(quán)利：要求發(fā)行人按照有關(guān)規(guī)定、保薦協(xié)議約定的方式，及時通報信息;按照證監(jiān)會、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人違法違規(guī)的事項(xiàng)發(fā)表公開聲明;中國證監(jiān)會規(guī)定或保薦協(xié)議約定的其他權(quán)利。
4、 發(fā)行人的義務(wù)：發(fā)行人有以下情形之一的，應(yīng)及時通知或咨詢保薦人，并按協(xié)議約定將相關(guān)文件送交保薦人：(1)變更募集資金及投資項(xiàng)目等承諾事項(xiàng);(2)發(fā)生關(guān)聯(lián)交易、為他人提供擔(dān)保等事項(xiàng);(3)履行信息披露義務(wù)或向中國證監(jiān)會、證券交易所報告有關(guān)事項(xiàng);(4)發(fā)生違法違規(guī)行為或其他重大事項(xiàng);(5)證監(jiān)會規(guī)定或保薦協(xié)議約定的其他事項(xiàng)。
5、 監(jiān)督措施和法律責(zé)任：
(1) 發(fā)行人出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理保薦人的推薦，將相關(guān)保薦代表人從名單中去除(3個)：公開發(fā)行募集文件等申請文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏;證券上市當(dāng)年即虧損;持續(xù)督導(dǎo)期間信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。
(2) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會自確認(rèn)之日3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生下述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起12個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(6個)：證券上市當(dāng)年累計(jì)50%以上募集資金的用途與承諾不符;證券上市當(dāng)年主營業(yè)務(wù)利潤比上年下滑50%以上;證券上市之日起12個月內(nèi)大股東或?qū)嶋H控制人發(fā)生變更;首次公開發(fā)行股票之日起12個月內(nèi)累計(jì)50%以上資產(chǎn)或主營業(yè)務(wù)發(fā)生重組;上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券之日起12個月內(nèi)累計(jì)50%以上資產(chǎn)或主營業(yè)務(wù)發(fā)生重組，且未在公開發(fā)行募集文件中披露;證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(3) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生上述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起6個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(7個)：實(shí)際盈利低于盈利預(yù)測達(dá)20%以上;關(guān)聯(lián)交易顯失公允或程序違規(guī)，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)5% ，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;大股東、實(shí)際控制人或其他關(guān)聯(lián)方違規(guī)占用發(fā)行人資源，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的5%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;違規(guī)為他人提供擔(dān)保及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的10%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;違規(guī)購買或出售資產(chǎn)、借款、委托資產(chǎn)管理等，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的10%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;高管人員侵占發(fā)行人利益受到行政處罰或被追究刑事責(zé)任;證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(4) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生上述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起6個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(8個)：未在法定期限內(nèi)披露定期報告;未按規(guī)定披露業(yè)績重大變化或虧損事項(xiàng);未按規(guī)定披露對損益影響超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%的擔(dān)保損失、意外傷害、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提和轉(zhuǎn)回、政府補(bǔ)貼、訴訟賠償?shù)仁马?xiàng);未按規(guī)定披露有關(guān)股權(quán)質(zhì)押、實(shí)際控制人變化等事項(xiàng);未按規(guī)定披露訴訟、擔(dān)保、重大合同、募集資金變更等事項(xiàng);證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(5) 在1個自然年度內(nèi)，保薦人指定的保薦代表人受到不受理或不再受理監(jiān)管措施的次數(shù)超過3次，或累計(jì)時間超過12個月，且累計(jì)時間與該保薦人當(dāng)年末所保薦的發(fā)行人家數(shù)之比排名前3位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不受理其推薦，已受理的責(zé)令其撤銷推薦。
【例1】 發(fā)行人出現(xiàn)下列()情形的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理保薦人的推薦，將相關(guān)保薦代表人從名單中去除。
A 證券上市兩年后虧損
B 持續(xù)督導(dǎo)期間信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏
C 證券上市當(dāng)年累計(jì)30%以上募集資金的用途與承諾不符
D 證券上市當(dāng)年主營業(yè)務(wù)利潤比上年下滑30%以上
【答案】B
1、 持續(xù)督導(dǎo)期間的計(jì)算
持續(xù)督導(dǎo)期間的計(jì)算：首次公開發(fā)行持續(xù)督導(dǎo)期間為證券上市當(dāng)年剩余時間及其后兩個完整會計(jì)年度，自證券上市之日起計(jì)算。
保薦人應(yīng)當(dāng)自持續(xù)督導(dǎo)工作結(jié)束后10個工作日內(nèi)向證監(jiān)會、證券交易所報送“保薦總結(jié)報告書”。
2、 持續(xù)督導(dǎo)內(nèi)容：書163頁。
3、 保薦人的權(quán)利：要求發(fā)行人按照有關(guān)規(guī)定、保薦協(xié)議約定的方式，及時通報信息;按照證監(jiān)會、證券交易所信息披露規(guī)定，對發(fā)行人違法違規(guī)的事項(xiàng)發(fā)表公開聲明;中國證監(jiān)會規(guī)定或保薦協(xié)議約定的其他權(quán)利。
4、 發(fā)行人的義務(wù)：發(fā)行人有以下情形之一的，應(yīng)及時通知或咨詢保薦人，并按協(xié)議約定將相關(guān)文件送交保薦人：(1)變更募集資金及投資項(xiàng)目等承諾事項(xiàng);(2)發(fā)生關(guān)聯(lián)交易、為他人提供擔(dān)保等事項(xiàng);(3)履行信息披露義務(wù)或向中國證監(jiān)會、證券交易所報告有關(guān)事項(xiàng);(4)發(fā)生違法違規(guī)行為或其他重大事項(xiàng);(5)證監(jiān)會規(guī)定或保薦協(xié)議約定的其他事項(xiàng)。
5、 監(jiān)督措施和法律責(zé)任：
(1) 發(fā)行人出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理保薦人的推薦，將相關(guān)保薦代表人從名單中去除(3個)：公開發(fā)行募集文件等申請文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏;證券上市當(dāng)年即虧損;持續(xù)督導(dǎo)期間信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏。
(2) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，中國證監(jiān)會自確認(rèn)之日3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生下述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起12個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(6個)：證券上市當(dāng)年累計(jì)50%以上募集資金的用途與承諾不符;證券上市當(dāng)年主營業(yè)務(wù)利潤比上年下滑50%以上;證券上市之日起12個月內(nèi)大股東或?qū)嶋H控制人發(fā)生變更;首次公開發(fā)行股票之日起12個月內(nèi)累計(jì)50%以上資產(chǎn)或主營業(yè)務(wù)發(fā)生重組;上市公司發(fā)行新股、可轉(zhuǎn)換公司債券之日起12個月內(nèi)累計(jì)50%以上資產(chǎn)或主營業(yè)務(wù)發(fā)生重組，且未在公開發(fā)行募集文件中披露;證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(3) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生上述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起6個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(7個)：實(shí)際盈利低于盈利預(yù)測達(dá)20%以上;關(guān)聯(lián)交易顯失公允或程序違規(guī)，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)5% ，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;大股東、實(shí)際控制人或其他關(guān)聯(lián)方違規(guī)占用發(fā)行人資源，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的5%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;違規(guī)為他人提供擔(dān)保及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的10%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;違規(guī)購買或出售資產(chǎn)、借款、委托資產(chǎn)管理等，涉及金額超過前1年末經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的10%，或影響損益超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%;高管人員侵占發(fā)行人利益受到行政處罰或被追究刑事責(zé)任;證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(4) 發(fā)行人在持續(xù)督導(dǎo)期間出現(xiàn)下列情形之一的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦;1個自然年度內(nèi)發(fā)生上述事項(xiàng)兩次以上前款情形且排名前10位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起6個月內(nèi)不受理相關(guān)保薦代表人具體負(fù)責(zé)的推薦，已受理的責(zé)令保薦人更換保薦代表人(8個)：未在法定期限內(nèi)披露定期報告;未按規(guī)定披露業(yè)績重大變化或虧損事項(xiàng);未按規(guī)定披露對損益影響超過前1年經(jīng)審計(jì)凈利潤的10%的擔(dān)保損失、意外傷害、資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提和轉(zhuǎn)回、政府補(bǔ)貼、訴訟賠償?shù)仁马?xiàng);未按規(guī)定披露有關(guān)股權(quán)質(zhì)押、實(shí)際控制人變化等事項(xiàng);未按規(guī)定披露訴訟、擔(dān)保、重大合同、募集資金變更等事項(xiàng);證監(jiān)會規(guī)定的其他情形。
(5) 在1個自然年度內(nèi)，保薦人指定的保薦代表人受到不受理或不再受理監(jiān)管措施的次數(shù)超過3次，或累計(jì)時間超過12個月，且累計(jì)時間與該保薦人當(dāng)年末所保薦的發(fā)行人家數(shù)之比排名前3位的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不受理其推薦，已受理的責(zé)令其撤銷推薦。
【例1】 發(fā)行人出現(xiàn)下列()情形的，證監(jiān)會自確認(rèn)之日起3個月內(nèi)不再受理保薦人的推薦，將相關(guān)保薦代表人從名單中去除。
A 證券上市兩年后虧損
B 持續(xù)督導(dǎo)期間信息披露文件存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏
C 證券上市當(dāng)年累計(jì)30%以上募集資金的用途與承諾不符
D 證券上市當(dāng)年主營業(yè)務(wù)利潤比上年下滑30%以上
【答案】B