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        2017年證券從業(yè)資格《金融市場基礎(chǔ)知識》高頻考點:場外交易市場

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            場外交易市場
            場外交易市場,即業(yè)界所稱的OTC市場,又稱柜臺市場或店頭市場。
            場外交易市場主要由柜臺交易市場、第三市場、第四市場組成。
            1.場外交易市場的特征
            (1)場外交易市場是一個分散的無形市場。
            (2)場外交易市場的組織方式采取做市商制度。
            (3)場外交易市場是一個擁有眾多證券種類和證券經(jīng)營機構(gòu)的市場,以未能在證券交易所批準上市的股票和債券為主。
            (4)場外交易市場是一個以議價方式進行證券交易的市場。
            (5)場外交易市場的管理比證券交易所市場寬松,掛牌標準和信息披露要求都比較低。
            2.場外交易市場的主要功能
            (1)拓寬融資渠道,改善中小企業(yè)融資環(huán)境。
            (2)為不能在證券交易所上市交易的證券提供流通轉(zhuǎn)讓的場所。
            (3)提供風險分層的金融資產(chǎn)管理渠道。
            考點練習:
            1.場外交易市場,即業(yè)界所稱的OTC市場,它主要由()組成。
            Ⅰ.柜臺交易市場
            Ⅱ.第三市場
            Ⅲ.第四市場
            Ⅳ.二級市場
            A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ
            B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
            C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
            D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
            【答案】C
            【解析】場外交易市場,即業(yè)界所稱的OTC市場,又稱柜臺市場或店頭市場,主要由柜臺交易市場、第三市場、第四市場組成。
            2.關(guān)于場外交易市場說法正確的是()。
            Ⅰ.是一個分散的無形市場
            Ⅱ.采用公開競價方式進行證券交易
            Ⅲ. 管理比較嚴格
            Ⅳ.組織方式采取做市商制度
            A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ
            B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ
            C.Ⅰ、Ⅳ
            D.Ⅰ、Ⅱ
            【答案】C
            【解析】(1)場外交易市場是一個分散的無形市場。(2)場外交易市場的組織方式采取做市商制度。(3)場外交易市場是一個擁有眾多證券種類和證券經(jīng)營機構(gòu)的市場,以未能在證券交易所批準上市的股票和債券為主。(4)場外交易市場是一個以議價方式進行證券交易的市場。(5)場外交易市場的管理比證券交易所市場寬松,掛牌標準和信息披露要求都比較低。